為貫徹落實(shí)《粵港澳大灣區(qū)發(fā)展規(guī)劃綱要》,進(jìn)一步拓寬大灣區(qū)居民跨境投資渠道、促進(jìn)金融市場(chǎng)互聯(lián)互通、構(gòu)建粵港澳一體化 高水平開(kāi)放新格局，在中國(guó)人民銀行的統(tǒng)籌指導(dǎo)下，由人民銀行廣州分行、深圳市中心支行牽頭，廣東、深圳銀保監(jiān)局、證監(jiān)局共同參與起草的《粵港澳大灣區(qū)“跨 境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)實(shí)施細(xì)則》于9月10日正式發(fā)布，拉開(kāi)了粵港澳大灣區(qū)居民個(gè)人跨境購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品的序幕。

一、立足服務(wù)大局，“跨境理財(cái)通”是金融支持粵港澳大灣區(qū)建設(shè)的又一重大舉措

建設(shè)粵港澳大灣區(qū)，是習(xí)近平總書記親自謀劃、親自部署、親自推動(dòng)的重大國(guó)家戰(zhàn)略。黨中央、國(guó)務(wù)院在2019年2月份正式 印發(fā)《粵港澳大灣區(qū)發(fā)展規(guī)劃綱要》，人民銀行等四部委也于去年5月份出臺(tái)《關(guān)于金融支持粵港澳大灣區(qū)建設(shè)的意見(jiàn)》。圍繞這些重大戰(zhàn)略部署，廣東金融系統(tǒng)以 服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)為導(dǎo)向，積極爭(zhēng)取并落地實(shí)施了多項(xiàng)創(chuàng)新性的金融政策，全力推進(jìn)和支持大灣區(qū)建設(shè)。比如，開(kāi)展港澳代理見(jiàn)證開(kāi)立內(nèi)地個(gè)人銀行賬戶試點(diǎn)、自由貿(mào)易 （FT）賬戶試點(diǎn)，推動(dòng)跨境移動(dòng)支付更加便利化，推進(jìn)更高水平的貿(mào)易投資便利化試點(diǎn)、資本項(xiàng)目便利化改革等等。這些試點(diǎn)和業(yè)務(wù)極大地促進(jìn)了大灣區(qū)金融深度 融合，為大灣區(qū)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展注入強(qiáng)大動(dòng)力。

現(xiàn)在，粵港澳三地又一項(xiàng)支持大灣區(qū)建設(shè)的金融創(chuàng)新舉措——“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)試點(diǎn)重磅推出。這不僅有利于大灣區(qū)居民更加 靈活地配置家庭資產(chǎn)，滿足其對(duì)美好生活的向往，也有利于三地金融機(jī)構(gòu)擴(kuò)容業(yè)務(wù)、深化合作，推動(dòng)大灣區(qū)金融基礎(chǔ)設(shè)施“硬聯(lián)通”和規(guī)則機(jī)制“軟聯(lián)通”走深一 步。

二、緊扣市場(chǎng)需求，“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)落地符合民生期盼

粵港澳大灣區(qū)是我國(guó)經(jīng)濟(jì)最發(fā)達(dá)、開(kāi)放程度最高的地區(qū)，香港、澳門與廣東文化同源、人緣相親，三地經(jīng)貿(mào)活動(dòng)、人員往來(lái)非常密切。當(dāng)前，內(nèi)地理財(cái)產(chǎn)品收益率對(duì)港澳居民有較大的吸引力，內(nèi)地居民也希望多元化配置境外資產(chǎn)，大灣區(qū)居民跨境配置理財(cái)產(chǎn)品的需求比較強(qiáng)烈。

為順應(yīng)市場(chǎng)需求，人民銀行廣州分行、深圳市中心支行發(fā)揮牽頭作用，加強(qiáng)與內(nèi)地和港澳監(jiān)管部門溝通協(xié)調(diào)，深入開(kāi)展調(diào)查研 究，充分征求市場(chǎng)主體意見(jiàn)，對(duì)“跨境理財(cái)通”的業(yè)務(wù)思路和政策框架反復(fù)進(jìn)行論證、修訂和完善，最終形成業(yè)務(wù)試點(diǎn)《實(shí)施細(xì)則》。前不久，《橫琴粵澳深度合作 區(qū)建設(shè)總體方案》和《全面深化前海深港現(xiàn)代服務(wù)業(yè)合作區(qū)改革開(kāi)放方案》正式印發(fā)，大灣區(qū)加快一體化發(fā)展面臨新的歷史機(jī)遇。可以說(shuō)《實(shí)施細(xì)則》的發(fā)布正當(dāng)其 時(shí)，為便利大灣區(qū)居民跨境投資、打造優(yōu)質(zhì)生活圈提供了堅(jiān)實(shí)的制度保障。

三、堅(jiān)持創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)，積極探索人民幣國(guó)際化新路徑

“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)包含“北向通”和“南向通”。簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，港澳投資者和大灣區(qū)內(nèi)地投資者可通過(guò)當(dāng)?shù)劂y行跨境購(gòu)買對(duì)方銀行銷售的合資格投資產(chǎn)品。在當(dāng)前我國(guó)擴(kuò)大金融雙向開(kāi)放背景下，“跨境理財(cái)通”的推出為人民幣國(guó)際化開(kāi)辟了新的路徑。

首先，“跨境理財(cái)通”是南北向同時(shí)開(kāi)放，試點(diǎn)一經(jīng)推行，港澳投資者和內(nèi)地投資者均可享受跨境投資理財(cái)產(chǎn)品和公募基金產(chǎn)品 的便利。其次，“跨境理財(cái)通”作為資本項(xiàng)下人民幣跨境使用的又一探索實(shí)踐，實(shí)現(xiàn)了個(gè)人投資業(yè)務(wù)的創(chuàng)新。第三，在資金跨境匯劃環(huán)節(jié)，涉及的資金均使用人民幣 跨境結(jié)算，資金兌換在離岸市場(chǎng)完成，進(jìn)一步豐富了人民幣境外使用場(chǎng)景，推動(dòng)人民幣國(guó)際化縱深發(fā)展。

四、突出以人為本，“跨境理財(cái)通”制度設(shè)計(jì)彰顯民生溫度

按照“統(tǒng)籌協(xié)調(diào)、穩(wěn)步推進(jìn)、安全便利、風(fēng)險(xiǎn)可控”的原則，“跨境理財(cái)通”試點(diǎn)做出了多項(xiàng)創(chuàng)新制度安排，在保障跨境資金安全的基礎(chǔ)上，最大程度優(yōu)化銀行服務(wù)體驗(yàn)。

一是“跨境理財(cái)通”的業(yè)務(wù)辦理流程對(duì)于投資者十分“友好”。為最大限度地提高投資者業(yè)務(wù)辦理效率，“跨境理財(cái)通”支持線 上簽約、代理見(jiàn)證開(kāi)戶、線上風(fēng)險(xiǎn)測(cè)評(píng)、遠(yuǎn)程購(gòu)買產(chǎn)品，基本能實(shí)現(xiàn)全流程遠(yuǎn)程辦理。同時(shí)，鼓勵(lì)銀行優(yōu)化業(yè)務(wù)流程，讓內(nèi)地和港澳居民能夠享受更加便利、快捷的 跨境金融服務(wù)。

二是“跨境理財(cái)通”在防控金融風(fēng)險(xiǎn)方面有嚴(yán)密的機(jī)制安排。無(wú)論是“北向通”，還是“南向通”，投資者在購(gòu)買投資產(chǎn)品時(shí)均 需在投資產(chǎn)品購(gòu)買地開(kāi)立投資戶、在資金匯出地開(kāi)立匯款戶。對(duì)投資戶與匯款戶之間建立資金閉環(huán)匯劃關(guān)系，加之對(duì)跨境資金實(shí)行總額度和單個(gè)投資者額度管理，能 夠有效地防范跨境金融風(fēng)險(xiǎn)。

三是“跨境理財(cái)通”通過(guò)設(shè)置“門檻”確保試點(diǎn)業(yè)務(wù)有序開(kāi)展。《實(shí)施細(xì)則》規(guī)定了投資產(chǎn)品范圍及中、低風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、投資者資質(zhì)、試點(diǎn)銀行業(yè)務(wù)資格等內(nèi)容，通過(guò)設(shè)置相關(guān)“門檻”，確保了“跨境理財(cái)通”試點(diǎn)業(yè)務(wù)穩(wěn)妥起步。對(duì)投資者來(lái)說(shuō)，從制度設(shè)計(jì)上又多了一層保護(hù)。

四是“跨境理財(cái)通”業(yè)務(wù)注重投資者權(quán)益保護(hù)。考慮到三地法律制度不同，投資者消費(fèi)習(xí)慣有差異，在業(yè)務(wù)試點(diǎn)中粵港澳三地金融管理部門加強(qiáng)協(xié)調(diào)合作，強(qiáng)化信息共享，建立糾紛解決機(jī)制，共同夯實(shí)投資者權(quán)益保護(hù)基礎(chǔ)，確保大灣區(qū)居民跨境投資理財(cái)產(chǎn)品時(shí)能獲得最大程度的權(quán)益保護(hù)。